贝塔指数_基金指标

     贝塔系数为1的时候，大盘涨跌多少，基金也涨跌多少，就是涨跌和大盘是完全相同的，这是被动型指数基金的特点。

    那贝塔系统为1.1的时候，大盘上涨或下跌10%，基金就上涨或下跌11%，贝塔系数为0.6的时候，大盘上涨或者下跌10%，基金就上涨或下跌6%。系数越低，代表基金业绩和大盘的联动性就低。

如何计算呢？为各位分享个案例。

    比如A基金的贝塔系数是0.46，实际业绩回报是45%；而B基金的贝塔系数是1，实际业绩回报是50%，那到底哪个基金更好呢？这样计算：

    先假设大盘指数涨了15%。 B基金的贝塔系数是1 ，所以和大盘是完全联动的，业绩50%直接减去大盘指数业绩15%，真实业绩是35%。

    A基金业绩回报是45%，贝塔系数是0.46，那就先拿他的贝塔系数×大盘带来的业绩，也就是0.46×0.15=0.069，这个数字是从大盘上涨中得到的好处，所以计算真实业绩的时候要去掉，0.45－0.069=38.1%。所以A基金真实业绩表现是38.1%超过B基金的业绩35%，A基金更好。